從行業配置角度看全國社會保障基金安全問題——以2003-2009年股票型組合為例

作者：常麗娟,楊雯

摘要：全國社會保障基金是國家重要的戰略儲備,其安全性已受到越來越多的關注,降低投資風險,增加收益不僅是個股選擇問題,更取決于適時而恰當的行業配置,文章主要從行業配置的角度針對股票型社會保障基金組合的安全性問題進行研究,以2003-2009年12只股票型社會保障基金組合的數據為樣本,通過對7年投資數據的比較研究,發現12只組合總體上選擇風險小,受市場環境影響小的基礎行業為主要投資對象,主要是制造業,其次為交通運輸、倉儲業,電力、煤氣及水的生產和供應業,投資相對安全,但111組合、112組合傾向于選擇信息技術業、房地產業等高風險行業,并占相當大的比例,增大了投資風險,違背了社會保障基金投資的安全性原則。

發文機構：陜西師范大學國際商學院

關鍵詞：社會保障基金投資組合行業配置安全性social security fundinvestment portfolioindustry allocationsecurity

分類號： F840.61[經濟管理—保險]